2月19日消息，指數早盤震蕩走強，創(chuàng)指半日漲超1%。板塊方面，人形機器人板塊領漲兩市，三豐智能、平治信息、漢威科技20cm漲停；半導體板塊走強，路維光電、大為股份雙雙漲停；汽車產業(yè)鏈全線活躍，長盛軸承、豐茂股份漲幅居前；農業(yè)板塊集體調整，大豆板塊領跌，先達股份跌停；煤炭股走弱，晉控煤業(yè)跌幅居前；銀行股陷入回調，寧波銀行領跌?？傮w來看，個股呈普漲態(tài)勢，上漲個股超4100只。

    截至午間收盤，滬指報3342.48點，漲0.54%；深成指報10705.26點，漲0.83%；創(chuàng)指報2213.31點，漲1.41%。

    盤面上，人形機器人、PEEK材料、自動化設備板塊漲幅居前，大豆、煤炭開采加工、電力板塊跌幅居前。

    熱點板塊：

    1、半導體

    路維光電、帝奧微、清溢光電、和林微納等多股上漲。

    消息面上，市場研究公司國際數據公司（IDC）最新發(fā)布的《全球半導體技術供應鏈情報報告》顯示，全球對AI和高性能計算（HPC）的需求將繼續(xù)上升，全球半導體市場預計2025年將增長超過15%。此外，花旗發(fā)表報告指出，中芯國際及華虹半導體均公布去年第四季業(yè)績，由于國內需求回暖，兩間公司收入分別同比增長32%及18%。該行稱，中芯與華虹對近期需求持樂觀態(tài)度，主要由于客戶因關稅擔憂而提前下單，并受惠于政策支持。中芯期望今年取得高于行業(yè)平均水平的增長。

    2、人形機器人

    盛通股份、金發(fā)科技、三豐智能、新時達等多股活躍。

    消息面上，蘋果和Meta的較量從頭顯領域擴大到人形機器人。有消息稱，宇樹科技正與Meta接洽，探討就家務機器人進行合作的可能。后續(xù)，Meta將開發(fā)軟件、傳感器和人工智能，并提供給宇樹科技等公司進行生產。與此同時，蘋果正在探索開發(fā)一款能夠展示其AI技術和緊密集成能力的人形機器人。

    消息面：

    1、【今日24年飛天茅臺散瓶批發(fā)參考價下跌25元報2190元/瓶】今日酒價披露的批發(fā)參考價顯示，25年飛天茅臺原箱報2230元/瓶，較前一日下跌5元；25年飛天茅臺散瓶報2190元/瓶，較前一日下跌10元；24年飛天茅臺散瓶報2190元/瓶，較前一日下跌25元。

    2、【國家統(tǒng)計局：1月一線城市商品住宅銷售價格環(huán)比繼續(xù)上漲二三線城市環(huán)比總體略降】國家統(tǒng)計局數據顯示，2025年1月份，70個大中城市中，一線城市商品住宅銷售價格環(huán)比繼續(xù)上漲，二三線城市環(huán)比總體略降；一二三線城市同比降幅均持續(xù)收窄。

    3、【成品油價或年內首跌加滿一箱油將少花8.5元】今日24時國內成品油調價窗口將再度開啟。綜合多家機構預測，本輪下調已成定局，油價將迎來年內首跌。據隆眾資訊測算，截至2月17日參考原油均價為74.84美元/桶，較上一周期下跌3.52%，預計調價窗口開啟時對應成品油下調幅度約為170元/噸，本輪下調已成定局，迎來2025年首跌。以70升油箱計算，私家車主加滿一箱油將少花8.5元左右。

    4、【教育部部署做好2025年普通高校招生工作進一步優(yōu)化學科專業(yè)布局和招生計劃安排】教育部日前印發(fā)《關于做好2025年普通高校招生工作的通知》，要求更好統(tǒng)籌發(fā)展和安全，進一步深化高考改革，加強規(guī)范管理，確保考試招生工作安全平穩(wěn)有序?！锻ㄖ分赋觯鞯馗鞲咝Ｒ钥萍及l(fā)展、國家戰(zhàn)略需求為牽引，進一步優(yōu)化學科專業(yè)布局和招生計劃安排。繼續(xù)加大招生計劃宏觀調控力度，實施國家支援中西部地區(qū)招生協作計劃、重點高校面向農村和脫貧地區(qū)專項計劃，做好隨遷子女在流入地參加高考工作，大力促進區(qū)域城鄉(xiāng)入學機會公平。

    機構觀點：

    中信建投研報稱，當前消費電子行業(yè)復蘇，行業(yè)景氣度回升，“以舊換新”政策撬動替換大市場，伴隨新能源車及AI發(fā)展，被動元件需求數量激增，新能源車MLCC用量是傳統(tǒng)燃油車6倍，AI服務器、AIPC、AI手機等MLCC需求量分別增長約100%、40%—60%和20%，同時提出了更高功率、更高頻率、更高可靠性、更小體積等高性能要求；AI服務器用GPU芯片電感需滿足更大功率、更小體積、更低散熱等要求，同時電感需求數量有顯著提升。當前消費電子行業(yè)需求復蘇向上與AI催化新消費共振，被動元件需求數量、性能要求大幅提升，至2030年AI領域用MLCC及芯片電感年均增速預計超30%，推薦關注被動元件及上游原材料行業(yè)投資機會，尤其推薦上下游一體化企業(yè)，充分享受全產業(yè)鏈升級紅利。

    天風證券發(fā)布研究報告稱，上周生豬養(yǎng)殖板塊上漲，認為系板塊估值便宜疊加近期產能去化邏輯有望加強催化。在25年豬價低位&成本抬升&疫情干擾情況下，后續(xù)產能去化容易程度及復產難度或再度提升，長期仍有望波動去化?，F階段豬企頭均市值均處于歷史估值相對低位，多股頭均市值回落至2000元/頭以內，長期市值有支撐。總結來看，板塊估值底部+預期差，以成本領先、資金為王、出欄高增、估值便宜為尺度。