本報記者 冷翠華

    復(fù)旦大學(xué)近期發(fā)布的《2025年城市定制型商業(yè)醫(yī)療保險（惠民保）知識圖譜》（以下簡稱《知識圖譜》）顯示，截至今年7月底，我國共推出了313款惠民保（即城市定制型商業(yè)醫(yī)療險）產(chǎn)品。其中，今年前7個月新增產(chǎn)品僅9款?！吨R圖譜》認為，惠民保的發(fā)展已經(jīng)從增量擴容階段轉(zhuǎn)向了存量迭代階段。

    業(yè)內(nèi)人士認為，作為我國多層次醫(yī)療保障體系的重要組成部分，惠民保在提升人民醫(yī)療保障方面發(fā)揮了重要作用，同時，要實現(xiàn)惠民保的長期可持續(xù)發(fā)展，還需要直面逆選擇風(fēng)險、部分地方參保率下降等挑戰(zhàn)，持續(xù)優(yōu)化運營，實現(xiàn)多目標(biāo)平衡。

    前7個月僅推出9款

    惠民保的起源可追溯至2015年，其于2020年才在全國范圍內(nèi)迅速鋪開，并在多地首次上線此類產(chǎn)品，因而廣泛進入公眾視野，因此，2020年也被業(yè)界認為是惠民保元年。至今，多個惠民保產(chǎn)品已經(jīng)運營了約5年。

    《知識圖譜》顯示，截至今年7月底，在現(xiàn)有惠民保產(chǎn)品中，僅有9款為今年新增產(chǎn)品。同時，因運營不善而淘汰的產(chǎn)品也明顯減少。例如，2023年停售的惠民保產(chǎn)品超70款，今年前7個月僅有12款產(chǎn)品停售。這意味著惠民保已結(jié)束高增量、高退出時期，進入了低增量、低退出的穩(wěn)定發(fā)展階段。

    對此，浙大城市學(xué)院副教授林先平向《證券日報》記者表示，當(dāng)前惠民保市場正在從快速擴展期轉(zhuǎn)向理性發(fā)展期，這種轉(zhuǎn)變是健康的市場調(diào)整過程。

    對外經(jīng)濟貿(mào)易大學(xué)創(chuàng)新與風(fēng)險管理研究中心副主任龍格則認為，這表明惠民保市場從“擴張期”進入以存量運營和精細化管理為主的“平穩(wěn)期”，市場重心從“增量開拓”轉(zhuǎn)向“存量迭代”與“體驗優(yōu)化”，預(yù)計離真正的“成熟期”還需3年至5年時間。

    價格變化方面，《知識圖譜》統(tǒng)計結(jié)果顯示，目前運營的惠民保產(chǎn)品有141款采用“單一定價”模式，平均價格為95元，較2021年統(tǒng)計的約60元均價有較大漲幅。對此，林先平認為，當(dāng)前保費上漲是保障范圍擴大、理賠經(jīng)驗積累后的合理調(diào)整。在龍格看來，這也在一定程度上反映出成本壓力。

    從產(chǎn)品保障和服務(wù)來看，在近年來的發(fā)展中，特藥保障是惠民保產(chǎn)品的重點創(chuàng)新領(lǐng)域之一。《知識圖譜》顯示，每款惠民保產(chǎn)品平均覆蓋41種特藥、28種適應(yīng)癥。在169款基礎(chǔ)版?zhèn)鹘y(tǒng)惠民保產(chǎn)品中，超過80%已涵蓋特藥責(zé)任，特藥適應(yīng)癥以惡性腫瘤為核心，同時積極拓展罕見病保障。同時，越來越多的惠民保提供“多版本”供消費者選擇，并通過“加油包”拓寬保障范圍。

    直面兩大挑戰(zhàn)

    從最初的試點至今，惠民保制度已走過10年時間，廣泛推行也已有約5年時間。業(yè)內(nèi)人士認為，在提升人們醫(yī)療保障水平、完善我國多層次醫(yī)療保障體系方面，惠民保發(fā)揮了重要作用。當(dāng)前，該制度也面臨著一些制約因素，需要持續(xù)完善。

    其中，如何克服逆選擇風(fēng)險最受業(yè)界關(guān)注?；菝癖．a(chǎn)品普遍設(shè)置了極低的投保門檻，只要是當(dāng)?shù)蒯t(yī)保參保人群，投?；静幌弈挲g、不限既往癥。同時，多數(shù)惠民保產(chǎn)品采取統(tǒng)一定價的方式。這就導(dǎo)致風(fēng)險較高的人群投保意愿強，而健康群體投保意愿較低。林先平認為，投保低門檻、統(tǒng)一定價有利于風(fēng)險共擔(dān)且操作簡便，但可能無法準(zhǔn)確反映不同群體的風(fēng)險特征。差異化定價雖能更精準(zhǔn)匹配風(fēng)險，但可能影響普惠性。他建議，惠民保采取“基礎(chǔ)統(tǒng)一+附加差異化”的定價策略，在保持普惠性的同時增強精準(zhǔn)性。

    在龍格看來，未來，惠民保將在普惠基礎(chǔ)上探索科學(xué)的風(fēng)險細分，如依據(jù)年齡、健康狀況進行差異化定價，這既能提升定價準(zhǔn)確性，也符合監(jiān)管政策導(dǎo)向。目前，已經(jīng)有個別城市的惠民保產(chǎn)品探索適度差異化定價。例如，安徽惠民保根據(jù)年齡進行保費分檔，淄博“齊惠保”根據(jù)既往癥和健康狀況進行保費分檔，有助于控制逆選擇風(fēng)險。

    今年7月底發(fā)布的《國家金融監(jiān)督管理總局辦公廳關(guān)于推動城市商業(yè)醫(yī)療險高質(zhì)量發(fā)展的通知》提出，要遵循風(fēng)險對價原則，實現(xiàn)差異化定價，原則上應(yīng)當(dāng)基于不同群體的年齡、性別、健康狀況等因素進行相應(yīng)的責(zé)任分級或費率分組，不斷提升產(chǎn)品和服務(wù)的公平性和適配性。

    此外，在運營過程中，部分惠民保產(chǎn)品還遭遇了參保率下降、運營收支不匹配等挑戰(zhàn)。龍格認為，這主要是因為部分產(chǎn)品保障內(nèi)容與消費者，特別是年輕人群的預(yù)期有差距。同時，部分產(chǎn)品迭代或停售導(dǎo)致部分消費者參保中斷的現(xiàn)象也時有發(fā)生。惠民保產(chǎn)品要實現(xiàn)長期可持續(xù)運營，核心在于要找到多目標(biāo)的平衡——兼顧普惠價格與商業(yè)可持續(xù)性，以及如何協(xié)調(diào)統(tǒng)一費率與差異化風(fēng)險，這對險企精算與技術(shù)能力提出了極高要求，需要持續(xù)探索完善。