新能源車和鋰電池是今年內(nèi)兩大熱門概念。下游需求爆發(fā)，碳酸鋰價格大幅上漲。上海有色金屬現(xiàn)貨價格顯示，12月16日，電池級碳酸鋰報價23.6萬元/噸，價格單日漲幅4000元/噸。11月末電池級碳酸鋰每噸價格突破20萬元，12月價格繼續(xù)走高，本月累計漲幅達到15.68%，與去年同期相比，漲幅更是達到402%。

    近期，由于下游市場需求猛增，出現(xiàn)一貨難求局面，生產(chǎn)商和貿(mào)易商紛紛上調(diào)碳酸鋰價格。有機構(gòu)表示，隨著春節(jié)假期臨近，下游市場對于原料囤貨情緒高漲，預計短期內(nèi)碳酸鋰價格仍將不斷上漲。

    鋰價進入第三輪上漲

    碳酸鋰處于鋰電產(chǎn)業(yè)鏈的中游，主要用于生產(chǎn)磷酸鐵鋰和三元材料中的正極材料。今年以來，我國新能源車產(chǎn)銷兩旺，滲透率快速增加，同時儲能行業(yè)也高速發(fā)展，上游原料鋰及電池產(chǎn)量供不應求。疊加我國鋰礦進口依賴度高，受疫情等多因素影響，海外鋰礦擴產(chǎn)并未達到預期，鋰價便在供需緊張之下一路上漲。

    前三季度國內(nèi)新能源車銷量約182.6萬輛，同比增長181%；動力電池裝機量約82.42GWh，同比增長152%。類型方面，三元動力電池裝機量約47.67GWh，同比增長105%；磷酸鐵鋰動力電池裝機量約34.55GWh，同比增長274%；后者裝機量占比由去年同期的28.2%提升至41.9%。

    新能源汽車行業(yè)持續(xù)景氣下，多家鋰電池企業(yè)宣布擴產(chǎn)。12月9日，天奇股份在投資者互動平臺表示，自今年8月擴產(chǎn)后，公司碳酸鋰的產(chǎn)能可達每月180-200噸，在子公司擴產(chǎn)技改項目完全達產(chǎn)后，碳酸鋰產(chǎn)能將全面提升至年產(chǎn)5000噸。除此之外，11月至今，已有富臨精工、川發(fā)龍蟒、中銀絨業(yè)、天原股份等10余家上市公司公告擬加速磷酸鐵鋰相關(guān)項目投建擴產(chǎn)，預計將對上游鋰需求形成提振。

    中信建投表示，11月國內(nèi)新能源車產(chǎn)銷再創(chuàng)新高，鋰電池上游原材料剛性緊缺，價格維持高位，疊加年底備貨節(jié)奏加快，鋰價第三輪上漲進行中。

    12只概念股

    年內(nèi)股價翻倍

    證券時報·數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計，A股市場碳酸鋰概念股有21只，最新總市值超過2萬億。受益于下游持續(xù)高景氣，12股年內(nèi)股價翻倍，江特電機以超4倍漲幅居首，藏格礦業(yè)漲幅超過3倍，西藏礦業(yè)、西藏城投、天華超凈、鹽湖股份和融捷股份等漲幅均逾200%。

    隨著鋰產(chǎn)品價格持續(xù)高企及下游需求不斷放量，概念股業(yè)績整體表現(xiàn)亮眼。數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計，從未來業(yè)績增長性來看，9家上市公司全年業(yè)績有望成倍增長。機構(gòu)預測江特電機、多氟多2021年凈利潤同比增幅居前，分別高達39倍和19倍。

    碳酸鋰作為熱門行業(yè)，機構(gòu)關(guān)注度非常高。以機構(gòu)調(diào)研家數(shù)統(tǒng)計，上述21股今年內(nèi)合計有3400多家機構(gòu)參與調(diào)研，環(huán)比2020年增幅為423%，去年全年合計調(diào)研機構(gòu)家數(shù)僅為649家。今年內(nèi)，調(diào)研機構(gòu)數(shù)超過100家的有10股，天賜材料、拓邦股份、天齊鋰業(yè)分別有超過500家機構(gòu)參與調(diào)研。

    北上資金12月以來加倉多只概念股，其中天賜材料、億緯鋰能、鹽湖股份、中信國安、多氟多、比亞迪、南都電源增持超過100萬股，天賜材料加倉1189萬股居首。融捷股份、雄韜股份、雅化集團、贛鋒鋰業(yè)、江特電機12月以來被減倉，其中江特電機被減倉超過1000萬股，受公司被證監(jiān)會立案調(diào)查影響，12月13日北上資金單日減倉該股超過1500萬股。